投資要點(diǎn)
        行業(yè)漲幅0.66%,新能源股票表現(xiàn)較好:上周電氣設(shè)備行業(yè)指數(shù)漲幅為0.66%,而同期A股漲幅為1.72%,有色金屬、醫(yī)藥、化工、農(nóng)林牧漁等行業(yè)漲幅較大,房地產(chǎn)、信息設(shè)備、機(jī)械、建材、金融等行業(yè)漲幅較小;在各行業(yè)中,電氣設(shè)備行業(yè)漲幅0.66%,跑輸大盤(pán),新能源股票表現(xiàn)較好。

        行業(yè)及公司主要事件:
        國(guó)家電網(wǎng)公司配網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)規(guī)劃覆蓋縣級(jí):國(guó)家電網(wǎng)公司總經(jīng)理助理陳峰8月8日上午出席2013中國(guó)分布式能源國(guó)際研討會(huì)時(shí)透露,國(guó)網(wǎng)的配電規(guī)劃將覆蓋縣級(jí)電網(wǎng),預(yù)計(jì)年內(nèi)出臺(tái)。正在編制的配網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)規(guī)劃計(jì)劃到2015年前僅配網(wǎng)自動(dòng)化投資就達(dá)400億,五年配網(wǎng)總投資將超6000億。跟國(guó)際電網(wǎng)結(jié)構(gòu)相比,我國(guó)的配電網(wǎng)相對(duì)薄弱,加大配電網(wǎng)建設(shè)對(duì)于提高居民用電水平、帶動(dòng)城鎮(zhèn)化建設(shè)具有重要意義。國(guó)家電網(wǎng)新的配網(wǎng)專(zhuān)項(xiàng)建設(shè)規(guī)劃投資規(guī)模巨大,將帶來(lái)配電設(shè)備的投資盛宴,行業(yè)龍頭國(guó)電南瑞、許繼電氣、積成電子、北京科銳等都將受益。

        公司公告快遞:多家公司發(fā)布2013年中報(bào),其中眾業(yè)達(dá)、和順電氣、安科瑞、經(jīng)緯電材、思源電氣、華西能源、特銳德凈利潤(rùn)同比分別增長(zhǎng)0.74%、30.46%、47.32%、32.31%、60.89%、10.53%、40.34%;長(zhǎng)園集團(tuán)、隆基股份、晶盛機(jī)電、國(guó)電南自?xún)衾麧?rùn)同比分別下降6.56%、32.3%、78.28%、166%。

        投資建議:維持上周觀點(diǎn),短期我們?nèi)匀粚?duì)行業(yè)整體保持中性,建議關(guān)注中報(bào)業(yè)績(jī)確定性高增長(zhǎng)的公司。

        行業(yè)配置:(1)選擇符合行業(yè)發(fā)展方向,具備技術(shù)壁壘且成長(zhǎng)性較好的行業(yè)龍頭標(biāo)的長(zhǎng)期持有;(2)選擇低速穩(wěn)健增長(zhǎng)的低估值類(lèi)型的標(biāo)的來(lái)規(guī)避風(fēng)險(xiǎn);(3)適度參與城市軌道交通等主題性投資機(jī)會(huì)。